臺股巴菲特 新光投信董事長劉坤錫 搶造主動式ETF大浪

新光投信董事長劉坤錫。圖／新光投信提供

劉坤錫小檔案

有「臺股巴菲特」雅號的新光投信董事長劉坤錫，縱橫金融市場逾30年，是年輕投資一輩追尋的臺股活歷史，自2018年接任新光投信董事長以來，帶領新光投信總管理資產規模，從300多億元至2024年6月底突破1,100億元大關，讓公司一舉躍升千億投信之列。

劉坤錫指出，2025年新光投信將瞄準金融政策開放商機，例如金管會鼓勵業者推出主動式ETF上市，新光投信「絕不會缺席」，將參與主動式ETF第一波發展，臺股、海外型主動式ETF都在考慮之內，但預估臺股主動式ETF會優先，因爲主動式ETF的管理費、經理費都較主動式基金低，申贖交易時間也較短，相信可建構公司完整ETF產品線，提供投資人更多元的投資選擇。

至於被動式多資產ETF，會先觀察。這類商品，對外商投信可能易發展，因爲有些外商投信在海外已有經驗、可引進現成的產品，所以會先觀察市場狀況。

除了重視規模成長，在劉坤錫領導下的投資管理團隊，近年來基金績效表現穩健，更在2023年度囊括國內外九項傑出基金大獎，打造公司成長雙核心，寫下新光投信經營的新高峰。

劉坤錫表示，日前金管會力推壯大投信計劃，這與新光投信的三大經營理念「建好制度、找好人才、做好產品」不謀而合。「這些本就是新光投信一直以來的堅持」，透過市場、產品、管理三大經營策略有機並進，奠定新光投信穩健投資績效和資產規模成長基礎。

投資績效方面，新光投信投資團隊2023年分別榮獲六座傑出基金金鑽獎與三座理柏臺灣基金獎，創下近年來公司基金最佳得獎紀錄。

劉坤錫強調，新光投信具備完善投資人才管理制度，投資團隊競競業業，善盡專業資產管理職責。

規模成長方面，新光投信近年來鎖定國人對穩定配息商品需求殷切，現金流商品買氣居高不下，公司旗下配息型ETF、公募基金與類全委投資管理帳戶相繼推出，都切合時下國人理財需求，帶動新光投信整體資產規模持續成長。

看遍國際經濟半甲子的風起雲涌，劉坤錫認爲，今年美國總統大選影響是短暫的，長期來說，美國經濟發展還是要視當選人的政策是否可落實，是否會影響到聯準會利率決策。

展望未來，明年美國經濟仍處於復甦的軌道上，固定收益型商品種類中，屬於非投資等級債、新興市場債仍有機會出頭；美股由於美國經濟持續成長，又有AI題材發酵，仍有望維持多頭格局；臺股明年整體表現，主要還是跟着美股走。

劉坤錫強調，臺股因基本面強勁，預估明年上市櫃企業獲利仍成長15％，資訊科技、網通等族羣仍較有表現機會，美總統大選不確定性選後塵埃落定，選擇主被動優質臺股基金商品作佈局，仍是追求中長期獲利、掌握類股輪動機會的穩健選擇。