臺股中小型股長線亮眼 回測五年報酬率大勝大盤

臺新臺灣永續高息中小型ETF基金（00936）經理人黃鈺民表示，中小型股除了本身的高成長力，若又結合永續及高息題材，上漲力道更爲強勁。示意圖／ingimage

臺新臺灣永續高息中小型ETF基金（00936）經理人黃鈺民表示，中小型股除了本身的高成長力，若又結合永續及高息題材，上漲力道更爲強勁，根據臺灣指數公司回測資料，臺新永續高息中小型ETF所追蹤的臺灣永續高息中小型股指數，根據回測數據，過去五年的投資報酬率高達212.14%，大勝臺股加權指數的報酬率121.37%及代表大型股的臺灣50指數的報酬率118.62%，顯示長期而言，投資於中小型股不僅勝率高，同時爆發力強，爲長期資產配置的好標的。

黃鈺民指出，臺股ETF人氣暢旺，總規模已達1.44兆，2023年來增加逾5,700億元，其中17檔高股息ETF總規模就增加4,700億元以上；另外，在受益人部分，總受益人突破600萬人大關，2023年來就增加近191萬人，其中17檔高息型就增加174萬人，顯見臺股高息ETF更深受臺灣投資人喜愛。臺股高息ETF的成份股兼具營運成長及股息收益，在穩定的配息政策及精選績優股獲得資本利得的好表現，成爲目前投資人挑選ETF的首選。

黃鈺民進一步表示，市場預期美國聯準會第2季將啓動降息循環，臺灣經濟持續受惠AI與高階晶片需求帶動出口，中國經濟在政策刺激及開放下，企業獲利也開始回升。依以往歷史經驗，美國近40年來六次快速升息後進入降息循環，股市上漲機會居多，顯示在升息告一段落後，利率對市場影響程度降低，企業及經濟基本面將對股市給予更重要的影響。整體來看，臺股震盪後仍將有高點可期。

中小型股回測五年報酬率212.14% 大勝大盤及大型股(資料來源：臺灣指數公司，Bloomberg)