臺指期 短線橫盤整理

臺股示意圖。 （聯合報系資料照片）

臺股上週五（23日）呈現開低走高格局，早盤跌破22,000點大關，但盤中買盤進場，終場上漲9點收22,158點，累計全周指數下跌191點。期貨商表示，短線有待量能逐漸放大回升，纔有利加權指數走出明顯波段趨勢。

臺指期上週五上漲23點至22,123點，逆價差爲29.05點，在臺指期淨部位方面，三大法人淨空單增加501口至8,275口，其中外資淨空單增加1,770口至34,860口；十大交易人中的特定法人全月份臺指期淨空單減少595口至11,905口。

隨外資現貨賣超、期貨淨空單放大，自營商選擇權淨部位，目前並無明顯多空佈局；近月選擇權籌碼保守格局，賣權OI大於買權OI差距爲六千餘口，買權賣權OI增量皆爲不足。周選擇權方面，買權賣權OI增量呈現拉鋸，目前選擇權多空仍皆無明顯表態。

羣益期貨表示，上週五外資期現貨略爲悲觀佈局，自營商選擇權保守格局，月、周選保守格局，整體籌碼面保守格局。技術面上，目前臺股依舊月、季線上下震盪整理，短線仍待量能逐漸放大回升後，方能走出明顯波段趨勢。

元富期貨認爲，就技術面觀察，臺指期上週五開盤走跌，盤中多檔權值股開低走高，拉擡指數收斂跌幅，並由黑翻紅，但動能不足以重返5日均線，終場指數小漲、以小紅K棒作收。目前指數上檔賣壓沉重，但仍有部分買盤逢低承接，在量能放大並突破季線以前，短線維持橫盤整理機率較高。

永豐期貨指出，選擇權未平倉量部分，周買權最大OI落在22,600點，周賣權最大OI落在21,800 點； 月買權最大OI落在23,000點，月賣權最大OI落在20,100點。全月份未平倉量put/call ratio值由1.06下降至1.01，VIX指數下降0.33至24.73，外資臺指期買權淨金額0.21億元、賣權淨金額2.45億元，整體選擇權籌碼面中性。

整體來說，近期由於指數量能不足，熱門類股資金不斷輪動，留意本週是否出現特定族羣量增表態。