越南經濟起飛 臺商投資首選

歷經8年以及31輪談判後，有全球最大貿易協定之稱的「區域全面經濟夥伴協定」（RCEP）正式在今年11月15日簽署。RCEP生效後將統一區域內貿易規則與消除關稅障礙，預計10年內零關稅貨品涵蓋率將達到91％，可望創造區域內經濟整合，強化成員國出口競爭力。

其中，越南爲東協國家中籤署最多自由貿易協定（FTA）的國家之一，包括今年8月生效的歐盟越南自由貿易協定（EVFTA），讓越南的外資直接投資大幅提升。此外，越南政府防疫有成，也讓越南今年經濟成長率仍可維持正成長，加上其優越地理位置，使其成爲臺商分散供應鏈時的首選投資國。

貿易優勢崛起

KPMG安侯建業海外業務發展中心越南區主持會計師吳俊源表示，以往臺商赴越南投資的考量點，是土地成本低、人力便宜，環保法規沒那麼嚴謹。但隨着越南經濟起飛，這已不是越南最大優勢，取而代之的，是越南的貿易優勢。

吳俊源說，由於越南是東協各國當中，FTA簽得最多、最完整的國家，對於以外銷爲主的臺商企業而言，關稅是成本控管中非常重要的一環，因此，當從越南出口到其他市場時的關稅低，可望提升當地企業的出口競爭力，這也是近年臺商對於赴越南投資趨之若鶩的原因。

KPMG全球資產配置戰略諮詢中心主持人陳彩凰認爲，越南正在走10幾年前中國的發展路線，但又有些許差異。

相同之處在於，兩者都屬於社會主義國家，政府高度集權，政策落實速度非常快，且地方政府配合度高。

因此，雖以越南做爲企業區域總部可能會有疑慮，但做爲生產據點，在政府積極鼓勵外資的政策利多下，其實是相當好的選項。

然而，數位時代來臨後，臺商現在赴越南投資，已不能完全複製當年前往中國投資的思維進行。

創意思維進駐

陳彩凰說，如今電商崛起，創造出新的營運模式，當年臺商在中國發展時，並沒有這種現象。因此臺商赴越南投資，應「既復古又創新」，除參考過去投資中國的經驗外，也應具備創新思維。

越南政府爲了吸引外資進駐，釋放各項政策利多，針對特定產業給予租稅優惠，例如高科技、汽車、自動化與基礎建設等。

KPMG安侯建業海外業務發展中心主持會計師池世欽表示，近年各國企業積極搶進越南，其中基礎建設部分，幾乎都被日韓企業包下。

不過臺灣的強項在於資通訊、電子零組件，以及車用零件等，越南政府也有意發展這些產業，若臺商能及早佈局，例如與當地企業策略聯盟，有機會取得龐大商機。

金融服務商機大

除了實業投資外，對金融服務業來說，越南也是充滿機會。吳俊源說，越南資本市場雖然還未成熟，但政府也積極開放，首先開放國營企業私有化，將資本市場做大，希望讓國有企業發揮母雞帶小雞的效果，提振民間投資。此時若臺灣券商與越南本土券商合作，輔導當地企業上市，抑或是協助當地臺資企業來臺發行寶島債，都是商機無限。不過，越南仍屬開發中國家，基礎建設相對落後，法規也尚未成熟，例如工業區通常位於政府基礎建設的末端，網路連線品質差，雲端環境不成熟，赴越南設廠的臺商，多得自己拉固網來維持品質，且仍有網路中斷的風險，所以廠區內多屬封閉式系統。且民族性使然下，工廠管理亦成爲臺商傷腦筋的課題。也因此，臺商現在評估投資越南不再像以前「一窩蜂」，先搶地再說，而是會花更多時間做功課，包含評估水力、電力與物流等，並採「先租後建」的模式，先滿足品牌商的產地要求，確定尋找到好的土地，再進一步做整合性建設。

KPMG深耕多年

KPMG安侯建業海外業務發展中心越南區執業會計師吳政諺坦言，越南官方語言是越文，管理階層透過翻譯與員工溝通時，有時會出現溝通障礙；對法令也有不清楚或誤解的情況。另外，吳政諺說，越南加入WTO後，爲配合自貿協定，法規修改相當頻繁，因此常有臺商因不熟悉法令規定遭裁罰，而有財務上的損失。

但KPMG深耕越南已久，對當地實務法規非常瞭解，且有充沛的在地資源，以及強大的整合能力，協助排除投資越南的障礙，這就是KPMG海外業務發展中心相較其他競爭對手的最大優勢。

陳彩凰表示，隨着外資開始發現越南的投資價值，臺商的時間壓力也越來越大，更該趁當前美中關係曖昧不明、香港金融中心地位不穩定的時間點，積極思考佈局越南的策略，「否則以後就不是臺灣母公司對越南子公司的關係，還可能是越商來臺投資」。

她強調，東協市場雖然目前不夠成熟，但KPMG耕耘許久，「我們來得比其他會計師事務所都早」；且團隊整合層次高，中文化程度深，可提供臺商完整的服務，包含稅務、審計與法律等；也能協助臺商與當地政府溝通，「只要臺商供應鏈一來，就能立刻出貨」。